Market Wrap, 15 de setembro de 2026

O S&P 500 caiu 0,5% enquanto um choque energético no Oriente Médio, em intensificação, levou o petróleo a máximas de vários anos, elevou as apostas em alta de juros a uma quase certeza antes da decisão do Fed na quarta-feira e dividiu o mercado nitidamente entre os vencedores do setor de energia e o resto

O fato marcante da sessão foi uma cascata de interrupções de oferta ocorrendo simultaneamente. A Arábia Saudita suspendeu carregamentos de petróleo em seu porto de Yanbu, no Mar Vermelho, após danos a um oduto, a National Oil Corporation da Líbia interrompeu a produção em dois campos após o fechamento de dutos e protestos, e o East-West Petroline permaneceu fora de operação. O petróleo americano fechou a US$ 105,83 o barril, alta de 4,4%, e o Brent fechou a US$ 108,75, alta de 2,9%. Os futuros de diesel fecharam acima de US$ 5,26 por galão, recorde. A tarifa de VLCC no trajeto Oriente Médio-Ásia superou pela primeira vez US$ 1 milhão por dia, ante menos de US$ 100 mil há um ano. O Congressional Budget Office afirmou que o conflito com o Irã custou aos EUA US$ 38 bilhões em seus primeiros cinco meses e elevou em 0,5 ponto percentual sua projeção de inflação do PCE para o primeiro trimestre de 2027. Os operadores precificam 95% de chance de uma alta de 25 pontos-base na reunião do Fed de quarta-feira, e o rendimento do Treasury de 10 anos permanece perto de 5%. O secretário do Tesouro, Bessent, atribuiu a alta dos rendimentos à disparada do petróleo e disse que o governo agora está "encerrando a ameaça iraniana em vez de administrá-la", citando compromissos dos Emirados Árabes Unidos de cortar as finanças iranianas e conversas planejadas entre Trump e Xi sobre o Irã em uma cúpula ainda este mês. O principal responsável pela segurança do Irã continuou a rejeitar qualquer diálogo até que as condições dos EUA sejam plenamente atendidas. O vice-presidente Vance disse que o conflito entrará em uma "fase muito diferente" após as eleições de meio de mandato e que os EUA não estão conduzindo operações agressivas no Irã

Energia foi o destaque setorial claro, com o Energy Select ETF subindo 2,2%, liderado por Transocean, em alta de 8,9%, SM Energy, em alta de 5,6%, APA Corp, em alta de 5,3%, e Devon Energy, em alta de 3,9%. O Oil and Gas E&P ETF subiu 3,2%. Materiais avançaram 0,5%, com Dow, CF Industries e DuPont subindo mais de 3% cada. Todos os demais setores principais fecharam em queda. Consumo discricionário caiu 1,8%, pressionado por restaurantes, cruzeiros e montadoras. Utilities recuaram 1,2%. Consumo básico perdeu 0,8%, com as distribuidoras de food service Sysco e Performance Food Group caindo mais de 4% cada. Financeiro recuou 0,3% no nível setorial, mascarando uma ampla divisão interna: Coinbase caiu 10,1%, Instacart caiu 5,4% e Robinhood perdeu 3,4%, enquanto Wells Fargo subiu 1,1% depois que sua CFO disse que a margem financeira líquida pode superar a projeção do terceiro trimestre e que o crescimento de empréstimos deve superar as metas do ano cheio. Tecnologia caiu 0,3%, com semicondutores oferecendo suporte relativo, Qualcomm subindo 4,2% e AMD avançando 2,2%, enquanto Oracle caiu 3,1% e Synopsys caiu 3,5%. O Wells Fargo, separadamente, rebaixou o setor de tecnologia dos EUA de overweight para equal weight. O índice Empire Manufacturing de setembro veio em 7,6, bem abaixo do consenso de 15,0 e ante 20,6 no mês anterior, embora o dado tenha gerado reação limitada no mercado diante da narrativa de energia

O debate sobre IA gerou bastante ruído. O Goldman Sachs disse a clientes importantes que enxerga uma divisão sem precedentes se abrindo dentro do trade de momentum em IA. O presidente da Câmara, Johnson, alertou que uma moratória em IA daria à China uma vantagem competitiva. O CEO da Nvidia, Jensen Huang, disse que as empresas devem ritmar os lançamentos de IA até terem confiança de que o mercado os acolherá, e que novas regulações não são necessárias. A CFO da OpenAI, Sarah Friar, disse que a empresa vai desacelerar o desenvolvimento de modelos de fronteira, se necessário. O Senado não conseguiu avançar o projeto de regulação cripto Clarity Act em uma votação processual de 50 a 49, um revés para o setor. Separadamente, um drone foi abatido no espaço aéreo da Lituânia após cruzar a fronteira vinda da Bielorrússia, com o ministro da Defesa da Itália dizendo que provavelmente teve origem na Rússia

Company News

Skyworks Solutions foi a maior alta individual da sessão, subindo 12,0%
Karman Holdings subiu 7,9% e Mercury Systems avançou 7,3%, ambas ligadas ao setor de defesa e beneficiadas pelo cenário de conflito
Transocean subiu 8,9% após anunciar um contrato de dois poços com sonda de perfuração na Guiné Equatorial, com contribuição esperada de aproximadamente US$ 80 milhões ao backlog
Axon Enterprise caiu acentuadamente após anunciar uma oferta proposta de US$ 1,0 bilhão em notas conversíveis, com a empresa também planejando ampliar sua linha de crédito rotativo de US$ 300 milhões para US$ 500 milhões
Chipotle caiu 5,9% e Dollar Tree recuou 5,4%, ambas pressionadas por preocupações com o gasto do consumidor
Coinbase caiu 10,1%, com o sentimento cripto afetado pela falha do Senado em avançar o Clarity Act
O conselho da Corteva aprovou a separação de sua divisão de sementes em uma nova empresa, a Vylor, com distribuição de ações na proporção de um para um aos acionistas da Corteva prevista para 1º de outubro, sob o código VYLR na NYSE
A Abbott Laboratories concordou em pagar US$ 385 milhões para encerrar processos de autoridades federais e estaduais dos EUA sobre más práticas de fabricação em duas unidades, incluindo sua fábrica de fórmula infantil em Sturgis, sem admitir culpa
A Scholar Rock recebeu aprovação do FDA para o ISEMBYLD no tratamento da atrofia muscular espinhal, embora a empresa tenha corrigido um erro anterior em teleconferência com investidores, revelando que o FDA de fato exigiu um estudo de segurança pós-comercialização sobre gravidez
A Jazz Pharmaceuticals concluiu a aquisição da Actio Biosciences por US$ 820 milhões, adicionando ao seu pipeline uma terapia em estágio clínico para epilepsia relacionada ao gene KCNT1
O Truist Financial concordou em vender US$ 5,5 bilhões em empréstimos para automóveis, representando substancialmente todos os ativos da Regional Acceptance Corporation, gerando US$ 5,2 bilhões em recursos líquidos e US$ 945 milhões em capital CET1, mantendo inalterada sua meta de recompra de ações de US$ 5 bilhões para 2026
A Dominion Energy e a NextEra Energy anunciaram um pacote reforçado de benefícios para a Virgínia atrelado à combinação pendente entre as duas empresas, estendendo os créditos nas contas residenciais para quatro anos e adicionando um aumento de US$ 100 milhões em assistência a famílias de baixa renda, com o negócio ainda com fechamento previsto para o segundo semestre de 2027
A Magnolia Oil and Gas concluiu a aquisição da WildFire Energy por US$ 2,57 bilhões em dinheiro, 32,2 milhões de ações Classe A e a assunção de US$ 600 milhões em notas seniores da WildFire
A Rocket Lab concluiu o financiamento para sua aquisição pendente da Iridium Communications, levantando aproximadamente US$ 1,94 bilhão por meio de um programa de emissão de ações at-the-market e encerrando seu empréstimo-ponte de US$ 3,6 bilhões
A Otis Worldwide anunciou que a CEO Judith Marks vai se aposentar até julho de 2027, com busca por sua sucessora já em andamento
A lululemon athletica nomeou Heidi O'Neill CEO, com efeito a partir de 8 de setembro, encerrando o arranjo de co-CEOs interinos
A Enova International retirou seus pedidos de licença bancária e reafirmou sua projeção para 2026 de crescimento de receita entre 20% e 25% e crescimento de lucro por ação ajustado entre 30% e 35%, com planos de acelerar recompras dentro de sua autorização de US$ 349 milhões
A Thomson Reuters caiu 8,4% e a Verisk Analytics recuou 5,5%, ambas entre as maiores quedas individuais da sessão