Bon Secours está perto de aquisição de US$ 6 bilhões da Surgery Partners

A Bon Secours está perto de uma aquisição de US$ 6 bilhões da Surgery Partners, informa o Financial Times. O negócio avalia a Surgery Partners em cerca de US$ 20 por ação. O jornal diz que o anúncio pode ocorrer já na segunda-feira.

A Bon Secours é um sistema de saúde católico sem fins lucrativos, com sede em Cincinnati. A Becker's Hospital Review informa que ela opera 47 hospitais em Ohio, Virginia, Kentucky, Maryland e Carolina do Sul. A Healthcare Dive informa que ela se fundiu com a Mercy Health em 2018, formando um sistema com receita anual de US$ 8 bilhões na época.

A Surgery Partners tem sede em Brentwood, Tennessee. A empresa administra centros de cirurgia ambulatorial, que são unidades de atendimento sem internação. A Becker's ASC, citando a MarketBeat, informa que ela tinha mais de 200 unidades e 4.600 médicos credenciados em 2024. O mesmo relatório diz que a companhia elevou em 2024 sua projeção anual para mais de US$ 3 bilhões em receita e mais de US$ 508 milhões em Ebitda ajustado, medida de lucro antes de juros, impostos, depreciação e amortização, conforme a própria companhia ajusta o indicador. A Becker's ASC também informa que a Bain Capital era a maior acionista em 2024, com participação de 39%.

Em 2024, a Becker's ASC, citando a MarketBeat, informou que a UnitedHealth Group e a gestora de private equity TPG haviam demonstrado interesse em adquirir a Surgery Partners.

O valor de US$ 20 por ação oferece aos acionistas um preço de referência, assim que os termos forem confirmados. Se houver anúncio, as ações da Surgery Partners provavelmente passarão a ser negociadas em torno desse nível. A distância entre o preço da ação e US$ 20 mostraria quanto do prêmio o mercado já incorpora. Um anúncio na segunda-feira transformaria uma notícia de imprensa em oferta definitiva. O valor de US$ 6 bilhões ainda depende dos termos finais. A questão neste momento é se o preço noticiado se sustenta.